交大主页 | OA系统 | 信息门户 | 教师主页 | 思源信箱 | 资料下载
当前位置: 学院首页>>新闻资讯>>通知公告>>正文

周昆教授学术讲座

2017年06月23日 09:44  点击:[]


 

题 目:Mean-Swap Variance, Portfolio Theory and Prospect Asset Pricing

讲座人:周昆 教授

时 间:2017年6月27日(周二)下午15:00

地 点:西交大财经校区教学楼八楼学术报告厅

主讲人简介:

美国西弗吉尼亚大学金融学杰出资深教授、博士生导师、孔子学院院长和中国工商中心主任。

周昆教授1989年毕业于美国阿拉巴马大学,获金融学博士学位。周昆教授主要从事国际金融资产管理、资本市场风险分析、投资组合管理、公司财管和财政执行力等方面的教学工作。他的研究领域包括:金融资产、投资组合及基金管理、所得分配和税收、随机优势和统计建模以及亚太金融市场等。

周昆教授是全球公认特许金融分析师(CFA)持证人,著有投资银行等专著,并在国际经济和金融学术期刊发表论文四十余篇。他于2005年担任上海证券交易所客座教授,参与中国上市公司股权分置改革之研究,並为2014年陕西省百人计划与2015年天津市千人计划获选人。2016年获选为上海市海外名师。

周昆教授于1994年创立西弗吉尼亚大学中国中心,致力于中国政府和企业领导干部的教育培训。至今,已有来自上海市政府、天津市政府、陕西省政府、宝钢集团、天津经济技术开发区、中国民生银行、上海浦东发展银行、上海航空公司等政府

主讲论文英文摘要:

Superior to the variance, "swap variance" summarizes the entire probability distribution of returns and is unbiased to distributional asymmetry. Retaining the same simplicity as mean-variance (MV) model, the mean-swap variance (MSwV) efficiency is necessary and sufficient for expected utility maximization. The MSwV portfolio optimization extends the MV model to a general framework incorporated with asymmetries in returns. The distinction between MSwV and MV characterizes the aggregated utility as a "domain-dependent" function with loss-aversion to the downside-asymmetries, risk-aversion to the symmetry, and increasing risk-aversion to the upside-asymmetries, respectively. A three-factor prospect asset pricing model is theoretically developed and is empirically robust.

 

院科研办

2017.6.20

上一条:邱小沣先生报告会 下一条:金雁勃教授学术研讨会通知

关闭

您是本站第
01863991
位访问者,当前 人在线
版权所有:西安交通大学经济与金融学院
地址:陕西省西安市雁塔西路74号 电话:029-82656840 邮编:710061